Придется потуже затянуть пояса: Глава ЦБ Набиуллина обратилась к россиянам, у кого есть вклады и кредиты

В 2024 году Центральный банк России принял решение о значительном ужесточении своей денежно-кредитной политики, увеличив ключевую процентную ставку до рекордного уровня в 21% годовых к декабрю. Глава ЦБ Эльвира Набиуллина отметила, что это решение вызвано необходимостью борьбы с инфляцией, которая в этом году превысила прогнозируемые ориентиры в 8-8,5%. В ожидаемом сценарии инфляция может достигнуть своего пика в начале 2025 года, что заставляет регулятора прибегать к жестким мерам, пишет источник.

Основные причины повышения ставки:

• Ускоряющаяся инфляция и растущие инфляционные ожидания.
• Увеличение государственных расходов и индексирование коммунальных тарифов.
• Перегрев экономики, требующий стабилизации.

По словам Набиуллиной, если бы не введение этих мер, инфляция могла бы достичь угрожающих 30%. На фоне роста цен и нехватки товаров, Центробанк рассчитывает вернуть уровень инфляции к целевым 4% лишь к 2026 году.

Влияние на кредиты и вклады:

В результате повышения ключевой ставки заметно подорожали кредиты. Ставки по ипотечным, автокредитам и потребительским займам возросли до 30-40% годовых, что усложняет получение новых займов. В то же время, вкладчики могут воспользоваться высокими ставками по депозитам, достигнувшими 23-25% годовых. Однако эксперты предупреждают, что эта ситуация может измениться: если ЦБ начнет снижать ставки во второй половине 2025 года, доходность по вкладам также может упасть.

Перспективы на будущее:

Многие специалисты полагают, что ключевая ставка останется на высоком уровне в первой половине 2025 года, с возможностью снижения до 17-18% не ранее лета. Тем не менее, это будет зависеть от темпов инфляции и состояния экономики.

Экономисты также предостерегают о рисках чрезмерного ужесточения политики, так как высокая ставка ограничивает доступ к кредитам, что может замедлить экономический рост. Прогноз Минэкономразвития предполагает, что ВВП России вырастет всего на 1,3% в 2025 году, что является минимальным показателем за последнее время.

Рекомендации для заемщиков и вкладчиков:

• Заемщикам следует оперативно оформлять кредиты при получении одобрения, так как возможен дальнейший рост ставки, что ухудшит условия.
• Вкладчикам рекомендуется размещать средства на депозитах с фиксированной ставкой, что обеспечит высокий доход даже при возможном снижении ставок в будущем.
• Инвесторам стоит обратить внимание на облигации с плавающим купоном и другие инструменты денежного рынка.

Вывод:

Сверхвысокая ключевая ставка является мощным инструментом в борьбе с инфляцией, но создает новые вызовы для экономики и граждан. Вкладчики могут получить выгоду от высоких ставок по депозитам, тогда как заемщики сталкиваются с ростом цен на кредиты. В ближайшие месяцы Центробанк будет внимательно следить за ситуацией и принимать решения с учетом изменений в инфляции и финансовых рынках.